北京硅棒、硅片领域，紧抓行业弯道超车新机遇

     近期，光伏板块热度持续升温，开年首个交易周，光伏电池片板块便迎来大涨。消息面上，根据机构最新调研信息显示，上一轮产业链经历了急跌之后，硅片在上周开始迎来小幅企稳，甚至出现反弹迹象。中国有色金属工业协会硅业分会数据显示，截至1月中旬，国内单晶M10硅片主流价格区间在3.6-3.8元/片，高位价格反弹至3.9元/片左右。本轮光伏产业链的价格调整由硅片价格率先企稳回暖，再次印证了硅片位于光伏产业链地位的强势环节，硅片需求与产业盈利水平有望持续上行。而在硅片行业的牌桌上，一批新势力正在紧抓技术迭代升级浪潮带来的新机遇，意图打破传统诸强的竞争格局，“夺食”庞大光伏市场的一定份额。

　　受益于技术迭代，硅片新玩家迎来弯道超车机遇

　　光伏硅片是制备光伏晶硅电池的核心重要材料，占电池片成本比重约为62％～66％。中国光伏行业协会数据显示，近年来，我国硅片产量呈现逐年增长态势，截至2020年末，我国硅片产能约为240GW，同比增长38.2％，占全球硅片产能的97％，处于全球领先地位。

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     硅片生产环节的技术壁垒较高，尤其是对单晶硅片而言，如何提高成品率、减少硅片切割损耗、提高单产、提升光电转换效率、降低衰减率等是行业厂商持续面对的技术难题。但也正是因为行业准入门槛高，行业集中度高（隆基、中环“双寡头”，合计市占率50％以上），导致硅片生产企业具有成本端向下游传导的能力，在硅料价格不稳之时，行业毛利率仍旧可以维持较高水平。

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      尽管目前硅片行业的双寡头格局依然显著，但受益于产品技术的迭代更新，硅片新玩家正迎来弯道超车机遇。据悉，随着P型PERC的效率越来越逼近上限，具有转换效率高、双面率高、温度系数低、弱光效应好等优点的N型电池技术路线正成为业内公认的未来发展方向。根据中国光伏行业协会数据，目前市场上仍旧以P型硅片为主（占比约90.4％），但N型电池的市场占有率有望在2030年将超过70％。N型硅片对硅料纯度要求更高，这便为硅片新玩家们提供了加入牌桌的机会。

　　此外，硅片的大尺寸化发展趋势是另一行业洗牌因素之一。目前市场上硅片的尺寸已经逐步定型为210mm/182mm区间，中国光伏行业协会报告显示，2020年至2021年，210mm和182mm大尺寸的硅片合计占比由4.5％迅速增长至45％，预计未来大尺寸电池片将继续呈现快速发展的趋势。

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　  有业内人士表示，目前市场上有大量炉子仍旧是较小直径的，需要更新换代才能生产大尺寸硅片。而新玩家的产能基本具备生产大硅片的能力，且没有落后产能的退出成本，这就为其在这波大尺寸硅片升级浪潮中，提供了与老玩家巨头们相同的新起跑线，硅片竞争格局或将迎来改变。

　　或是嗅到行业变革中的重大商机，自2019年以来，上机、高景、双良等新玩家纷纷跨界入局光伏硅片。从产能方面看，仅在两年后的2021年，上机、美科、高景、双良等后起之秀均已乘着行业洗牌期的东风发展迅速，在产业排名中跻身前十。由此可见，本轮行业洗牌的确为新玩家们快速发展弯道超车提供了好机遇。